FIFO और LIFO इनकम टैक्स पे को कैसे प्रभावित करेंगे?

आपकी कंपनी द्वारा उपयोग की जाने वाली इन्वेंट्री लागत विधि आपके "बेची गई वस्तुओं की लागत" को सीधे प्रभावित करती है, जो कि एक खर्च है। जितना अधिक व्यय आप रिपोर्ट करते हैं, आपकी शुद्ध आय कम होती है, और इस प्रकार आपकी आयकर देयता कम होती है। सामान्य तौर पर, FIFO इन्वेंट्री लागत विधि एक उच्च शुद्ध आय का उत्पादन करेगी, और इस प्रकार LIFO विधि की तुलना में उच्च कर देयता होगी।

मुद्रास्फीति और इन्वेंटरी

मुद्रास्फीति की अवधि में, कंपनियां अक्सर अपनी इन्वेंट्री में उत्पादों के साथ हवा निकालती हैं जो समान होती हैं, लेकिन उनकी लागत अलग-अलग मात्रा में होती है। उदाहरण के लिए, आप एक किराने की दुकान के मालिक हैं। मई में, आप एक वितरक से केचप की बोतलें $ 1.10 के थोक मूल्य के लिए खरीदते हैं। जून में, उन $ 1.10 बोतलों में से कुछ अभी भी सूची में हैं जब आप केचप के अपने अगले बैच को खरीदते हैं, लेकिन थोक मूल्य अब $ 1.15 प्रति बोतल हो गया है। बोतलें समान हैं। जब आप केचप की एक बोतल बेचते हैं, तो यह एक समस्या पैदा करता है, क्योंकि आपको उस बोतल की लागत को बेची गई वस्तुओं की अपनी लागत, या COGS खर्च में शामिल करना होगा। आपको यह तय करना होगा कि आपने "पुरानी" बोतल बेची है या नहीं, इस मामले में आपका COGS $ 1.10 है, या "नई" बोतल है, इस स्थिति में यह $ 1.15 है।

LIFO और FIFO

आइटम केचप की बोतलों की तरह जब आइटम समान होते हैं, तो प्रत्येक वस्तु सूची को ट्रैक करना व्यावहारिक नहीं है। इसलिए कंपनियां आमतौर पर यह मानने की नीति निर्धारित करती हैं कि जब वह उत्पाद बेचती है, तो वह वस्तु जो इन्वेंट्री से बाहर आती है, या तो वहां सबसे पुरानी थी या नवीनतम थी। पूर्व मामले में, कंपनी "पहले इन, फ़र्स्ट आउट" विधि, या एफआईएफओ का उपयोग कर रही है। उत्तरार्द्ध मामले में, यह "पिछले में, पहले बाहर, " या एलआईएफओ का उपयोग कर रहा है।

व्यय पर प्रभाव

मान लीजिए कि आपके पास इन्वेंट्री में केचप की 100 बोतलें हैं, जिनमें से 50 आपने मई में $ 1.10 थोक में खरीदीं और 50 आपने जून में 1.15 डॉलर में खरीदीं। और कहते हैं कि केचप के लिए आपका शेल्फ मूल्य $ 2 एक बोतल है। जब आप केचप की एक बोतल बेचते हैं, तो आप राजस्व में $ 2 रिकॉर्ड करते हैं। यदि आप FIFO का उपयोग कर रहे हैं, तो आप $ 1.10 के COGS खर्च की रिपोर्ट करेंगे। बिक्री पर आपका सूचित लाभ 90 सेंट होगा, और आपके पास अब इन्वेंट्री में 99 बोतलें होंगी - $ 1.10 की लागत पर 49 और $ 1.15 की लागत पर 50। यदि आप LIFO का उपयोग कर रहे हैं, तो आपका COGS खर्च $ 1.15 होगा, आपका सूचित लाभ 85 सेंट होगा, और आपके पास इन्वेंट्री में 99 बोतलें भी होंगी, लेकिन उनमें से 50 डॉलर 1.10 डॉलर की पुस्तकों पर होंगी, और 49 पर $ 1.15 पर किताबें।

अदा किए जाने वाले कर

लंबी अवधि में - और अक्सर भी अल्पावधि - कीमतें गिरने के बजाय बढ़ती हैं। जब तक कीमतें बढ़ रही हैं, FIFO का उपयोग करके एक बड़ा लाभ, एक बड़ी शुद्ध आय और, बदले में, एक बड़ा कर बिल का उत्पादन होगा। यहां यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि "लाभ" नकदी प्रवाह के समान नहीं है। आप पहले से ही केचप के लिए भुगतान कर चुके हैं; जब आप खर्चों के रूप में अपनी लागतों की रिपोर्ट करते हैं तो समय पर क्या होता है। एक व्यवसाय को नकदी प्रवाह पर कर नहीं लगता है, हालांकि; इससे लाभ पर कर लगता है।

दोनों का उपयोग करना

यदि FIFO उच्च करों की ओर जाता है, तो कोई यह पूछ सकता है कि कोई व्यवसाय इसका उपयोग क्यों करेगा। इसका उत्तर यह है कि व्यवसाय उन वित्तीय वक्तव्यों पर सबसे अधिक संभव लाभ दिखाना चाहते हैं जो वे निवेशकों, उधारदाताओं और अन्य को प्रदान करते हैं। इसीलिए आंतरिक राजस्व सेवा व्यवसायों को अपने कर लेखांकन के लिए LIFO का उपयोग करने की अनुमति देती है, भले ही वे अपने वित्तीय वक्तव्यों में FIFO का उपयोग करें। यदि कंपनी ऐसा करती है, तथापि, उसके बयानों में एक फुटनोट शामिल होना चाहिए जो LIFO के तहत गणना की गई इन्वेंट्री का मूल्य प्रदान करता है।